Anhang zur konsolidierten Halbjahresrechnung

1 Grundsätze der Konzernrechnungslegung

Allgemeine Informationen

Bystronic AG ist eine Aktiengesellschaft nach schweizerischem Recht und in Zürich domiziliert. Die Aktien sind seit dem 3. Mai 2021 an der SIX Swiss Exchange (Symbol: BYS) kotiert; zuvor unter dem Namen Conzzeta AG (Symbol: CON). Der Verwaltungsrat hat die konsolidierte Halbjahresrechnung 2021 am 5. August 2021 genehmigt. 

Rechnungslegung

Die konsolidierte Halbjahresrechnung umfasst die Periode vom 1. Januar 2021 bis zum 30. Juni 2021 und wurde unter Anwendung von Swiss GAAP FER (Fachempfehlung zur Rechnungslegung) sowie in Übereinstimmung mit Swiss GAAP FER 31 «Ergänzende Fachempfehlung für kotierte Unternehmen» erstellt. Diese konsolidierte Halbjahresrechnung beinhaltet nicht alle Informationen und Offenlegungen, wie sie in der konsolidierten Jahresrechnung enthalten sind, und sollte deshalb im Zusammenhang mit der konsolidierten Jahresrechnung per 31. Dezember 2020 betrachtet werden. Die Rechnungslegungsgrundsätze der konsolidierten Jahresrechnung per 31. Dezember 2020 wurden unverändert angewandt.

Die Zahlen der konsolidierten Halbjahresrechnung sind nicht geprüft.

Konsolidierung

Die konsolidierte Halbjahresrechnung umfasst die Bystronic AG und die Beteiligungen, die durch die Bystronic AG direkt oder indirekt mit über 50% der Stimmen oder auf andere Weise und unter einheitlicher Leitung zusammengefasst werden. Diese Beteiligungen werden voll konsolidiert. Anteile an assoziierten Gesellschaften (Stimmenanteil von mindestens 20%, aber weniger als 50%) werden zum anteiligen Eigenkapitalwert bewertet (Equity-Methode). Die übrigen Beteiligungen werden zum Anschaffungswert abzüglich allfällig notwendiger Wertberichtigungen bewertet.

Bei den erstmals in die Konsolidierung einbezogenen Gesellschaften werden deren Aktiven und Passiven zu aktuellen Werten bewertet. Ein nach dieser Neubewertung entstehender Goodwill wird mit dem Eigenkapital verrechnet. Erstkonsolidierungen erfolgen zum Zeitpunkt der Kontrollübernahme, Dekonsolidierungen zum Zeitpunkt der Kontrollabgabe. Beim Verkauf von Gesellschaften werden sowohl ein mit dem Eigenkapital verrechneter Goodwill als auch die Umrechnungsdifferenzen über die Erfolgsrechnung rezykliert.

Wesentliche Einschätzungen des Managements

Die Rechnungslegung erfordert bei der Erstellung der konsolidierten Halbjahresrechnung das Treffen von Annahmen, die Auswirkungen auf die anzuwendenden Rechnungslegungsgrundsätze sowie auf die in den Vermögenswerten, Verbindlichkeiten, Erträgen und Aufwendungen ausgewiesenen Beträge sowie deren Darstellung haben. In der konsolidierten Halbjahresrechnung wurden vom Management keine wesentlichen neuen Annahmen und Einschätzungen im Vergleich zur konsolidierten Jahresrechnung per 31. Dezember 2020 getroffen.

Einfluss der Coronavirus-Pandemie

Die Coronavirus-Pandemie hatte im ersten Halbjahr 2020 einen wesentlichen Einfluss auf die Geschäftsentwicklung von Bystronic. Die in verschiedenen Branchen und Märkten operierenden Geschäftsbereiche waren davon in unterschiedlichem Ausmass betroffen. Der Verwaltungsrat und die Konzernleitung haben die je nach weiterem Verlauf der Pandemie möglichen Szenarien analysiert und entsprechende Massnahmen definiert und eingeleitet. Die Situation hat sich im Jahr 2021 entspannt, wird aber nach wie vor neu beurteilt und die Umsetzung der Massnahmen systematisch überwacht.

2 Segmentinformationen

Die nachfolgende Übersicht zeigt die Segmenterlöse, unterteilt in fortgeführten Geschäftsbereich und nicht fortgeführte Geschäftsbereiche. Der fortgeführte Geschäftsbereich beinhaltet Bystronic und das Corporate Center. Die nicht fortgeführten Geschäftsbereiche beinhalten die Geschäftsbereiche Chemical Specialities (FoamPartner und Schmid Rhyner) und Mammut bis zum erfolgten Verkauf. Transaktionen zwischen fortgeführtem Geschäftsbereich und nicht fortgeführten Geschäftsbereichen werden im fortgeführten Geschäftsbereich eliminiert. 

Unter Bezugnahme auf die Fachempfehlung für kotierte Unternehmen (FER 31/8) zur Segmentberichterstattung verzichtet Bystronic im Interesse der Aktionäre auf den Ausweis von Segmentergebnissen. Dies aus folgenden Gründen:

• Beeinträchtigung von Verhandlungspositionen:
  Durch die Offenlegung von Segmentergebnissen wären Rückschlüsse auf die Preisbildung möglich, was die Verhandlungsposition von Bystronic erheblich beeinträchtigen könnte.
  
• Wettbewerbsnachteil gegenüber Mitbewerbern:
  Die Mitbewerber von Bystronic weisen in der Regel keine Segmentinformationen und detaillierten Segmentergebnisse aus. Durch die Offenlegung von Segmentergebnissen würden Bystronic Wettbewerbsnachteile gegenüber ihren Mitbewerbern erwachsen, da die Ergebnisse Rückschlüsse auf die Margen- und Kostensituationen pro Segment erlauben.
  

3 Nicht fortgeführte Geschäftsbereiche

Am 9. Dezember 2019 meldete Bystronic (ausgewiesen vor der Umfirmierung durch die Holdinggesellschaft Conzzeta AG) den Entschluss des Verwaltungsrats, den Konzern auf den Geschäftsbereich Bystronic auszurichten. Die anderen Geschäftsbereiche sollten soweit es die Marktlage zulässt, innert Jahresfrist verkauft werden. Die Geschäftsbereiche Chemical Specialities und Mammut sind den nicht fortgeführten Geschäftsbereichen zugeordnet. Vom Verkauf sind alle Gesellschaften der Geschäftsbereiche betroffen.

Per 28. Februar 2020 veräusserte Bystronic die Aktivitäten von Schmid Rhyner an die deutsche Spezialchemie Gruppe Altana. Nettoumsatz und Betriebsergebnis für das Jahr 2020 umfassen eine Zweimonatsperiode. Die Transaktion ergab einen Verkaufsgewinn von CHF 48.1 Mio., der in der Position «Sonstige betriebliche Erträge» erfasst ist.

Per 31. März 2021 veräusserte Bystronic die Aktivitäten von FoamPartner an Recticel, den belgischen Spezialisten für Polyurethanchemie mit Sitz in Brüssel und Kotierung an der Euronext (REC). Nettoumsatz und Betriebsergebnis für das Jahr 2021 umfassen eine Dreimonatsperiode, während die Vergleichsperiode sechs Monate umfasst. Die Transaktion ergab einen Verkaufsverlust von CHF 78.5 Mio., der in der Position «Sonstige betriebliche Aufwendungen» erfasst ist. Die verbleibende Kaufpreisforderung von CHF 19.4 Mio. beinhaltet eine Verbindlichkeit aus der finalen Kaufpreisabrechnung von CHF 0.9 Mio. und eine aufgeschobene Kaufpreiszahlung von CHF 20.3 Mio. die im Januar 2022 fällig und in der Position «Sonstige Forderungen» erfasst ist. Der Verkaufsverlust beinhaltet das Recycling des Goodwills in Höhe von CHF 152.2 Mio., der bei der damaligen Akquisition mit dem Eigenkapital verrechnet wurde.

Per 30. Juni 2021 veräusserte Bystronic den Geschäftsbereich Mammut an Telemos Capital, eine Investmentgesellschaft mit Sitz in London (UK). Nettoumsatz und Betriebsergebnis umfassen in den Jahren 2020 und 2021 eine Sechsmonatsperiode. Die Transaktion ergab einen provisorischen Verkaufsgewinn von CHF 0.5 Mio., der in der Position «Sonstige betriebliche Erträge» erfasst ist. Die Transaktion beinhaltet eine Earn-Out-Struktur von bis zu CHF 45.0 Mio. Aufgrund des geschätzten Earn-Out-relevanten Ergebnisses per 31. Dezember 2021 ist im provisorischen Verkaufsgewinn kein Verkehrswert für den Earn-Out enthalten. Die momentan verbleibende Kaufpreisforderung von CHF 2.0 Mio. ergibt sich aus der Kaufpreisabrechnung per 30. Juni 2021. Die Parteien vereinbarten zudem ein verzinsliches Verkäuferdarlehen von CHF 60.0 Mio., das vom Käufer bis spätestens Januar 2027 zurückbezahlt wird und in der Position «Finanzanlagen» erfasst ist.

4 Änderungen im Konsolidierungskreis

4.1 Akquisitionen und Devestitionen im Vorjahr

• Per 28. Februar 2020 veräusserte Bystronic die Aktivitäten von Schmid Rhyner.
• Per 1. Mai 2020 erwarb Bystronic die Geschäfte von Weber Laserservice BV, Heteren (Niederlande). Der Kaufpreis betrug CHF 1.9 Mio. Die Transaktion ergab einen Goodwill von CHF 1.2 Mio., der direkt mit dem Eigenkapital verrechnet wurde.

4.2 Akquisitionen und Devestitionen im Berichtsjahr

• Am 26. März 2021 erwarb Bystronic Kurago Software S.L., Bilbao (Spanien). Der Kaufpreis betrug CHF 0.5 Mio. Die Transaktion ergab einen Goodwill von CHF 0.5 Mio., der direkt mit dem Eigenkapital verrechnet wurde.
• Per 31. März 2021 veräusserte Bystronic die Aktivitäten von FoamPartner.
• Per 30. Juni 2021 veräusserte Bystronic den Geschäftsbereich Mammut.

5 Saisonalität

Die Aktivitäten von Bystronic unterliegen keinen wesentlichen saisonalen Schwankungen.

6 Dividende

An der Generalversammlung vom 21. April 2021 wurde eine Dividende von CHF 60.00 je Namenaktie A und CHF 12.00 je Namenaktie B beschlossen. Die Ausschüttung belief sich auf CHF 124.1 Mio.

7 Umrechnungskurse

8 Ereignisse nach Bilanzstichtag

Es bestehen keine Ereignisse nach dem Bilanzstichtag, die einer Anpassung der in der Bilanz ausgewiesenen Vermögenswerte und Verbindlichkeiten oder einer Offenlegung bedürfen.